Собственник оценивает имущество и передает его в фонд в обмен на ценные бумаги — паи. В результате фонд юридически владеет имуществом, а собственник владеет фондом. ЗПИФ работает в рамках 156-ФЗ, деятельность УК фонда регулируется и лицензируется Центральным Банком.
Правила, по которым работает фонд - документ, который согласуется с бенефициарами и регистрируется в ЦБ. Инвестиционный комитет фонда - дополнительный механизм управления фондом для бенефициара.
![Как работает ЗПИФ?](/assets/src/assets/img/zpif/how-zpif-works.png)
![Как работает ЗПИФ?](/assets/src/assets/img/zpif/how-zpif-works-mobile.png)
ЗПИФ для бизнеса
Оптимизация налогообложения и широкие возможности привлечения инвестиций
Преимущества
![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Привлечение инвестиций
Прозрачный и безопасный инструмент привлечения инвестиций на этапе подготовки и реализации проектов![0% налог на прибыль](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
0% налог на прибыль
ПИФ не является юридическим лицом и не платит налог на прибыль. Прибыль может быть реинвестирована внутри фонда![Защита активов](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Защита активов
На имущество фонда не может быть наложен арест по обязательствам пайщиков или других участников инфраструктуры ЗПИФ![Альтернатива 214-ФЗ](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Альтернатива 214-ФЗ
Возможность привлечения средств в строительство объекта - альтернатива ДДУ и проектного финансирования![Управление проектами](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Управление проектами
Упрощение процесса управления проектами вследствие объединения различного вида активов в ЗПИФСценарии использования
- Многоэтажное строительство
- Строительство коммерческой и промышленной недвижимости
- Строительство малоэтажного жилья
- Девелопмент земельных активов
- Строительство апарт-отелей
- Реконструкция и реновация объектов недвижимости
Налоговые преференции и оптимизация
управления недвижимостью
Преимущества
![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
0% налог на прибыль
ПИФ не является юридическим лицом и неплатит налог на прибыль. Прибыль может
быть реинвестирована внутри фонда
![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Защита активов
На имущество фонда не может быть наложенарест по обязательствам пайщиков или
других участников инфраструктуры ЗПИФ недвижимости (ЗПИФН)
![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Упрощение бизнес-процессов
Оптимизация документооборота и единый центр принятия решений![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Справедливое распределение доходов
Владельцы паев могут регулярно получать доход, пропорциональный доле их паев в общих активах ЗПИФ недвижимостиСценарии использования
- Аренда апарт-отелей
- Аренда коммерческих помещений
- Реконструкция и реновация объектов недвижимости
Защита семейных капиталов и
комфортные условия владения имуществом
Преимущества
![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Безопасность
На имущество фонда не может быть наложенарест по обязательствам пайщиков
или других участников инфраструктуры ЗПИФ недвижимости (ЗПИФН)
![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Конфиденциальность
Информация о владельцах паев не раскрывается![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Амнистия капиталов
Преимущества оффшоров без политических рисков![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Процедура регистрации собственности
Механизм учета паев позволяет быстро менять структуру собственности,оформив пай на другое лицо по поручению текущего владельца
Сценарии использования
- Управление крупными семейными капиталами
- Защита активов для государственных служащих
- Предотвращение споров за наследство
Оптимизация рисков и налогообложения
Преимущества
![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Оптимизация обязательных резервов
Менее жесткое регулирование и контроль.Отсутствие необходимости создавать резервы под выданные займы
![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Преимущества налогообложения
Проценты по выданным займам не облагаются налогом на прибыль.Дополнительные доходы могут участвовать в обороте
![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Оптимизация рисков
Более гибкий подход к реструктуризации задолженности,улучшение финансовых показателей,
отсутствуют какие-либо требования к заемщику
Сценарии использования
- Способ возврата денежных средств с целью реинвестирования
- Небанковское кредитование
- Кредитование внутри крупных структур
Структуризация и защита бизнес-активов,
конфиденциальность информации
Преимущества
![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Структуризация бизнес-активов
Простой способ объединить бизнес активы и управлять ими![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Защита активов
На имущество фонда не может быть наложен арест по обязательствам пайщиковили других участников инфраструктуры ЗПИФ недвижимости (ЗПИФН)
![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Конфиденциальность
Информация о владельцах инвестиционных паев ЗПИФ является закрытой![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
0% налог на прибыль
ЗПИФ не платит налог на прибыль, так как не является юридическим лицомСценарии использования
- Дифференцированный бизнес
- Наличие сложной структуры владения бизнеса
- Защита долей владения бизнесом
Привлечение инвестиций и удобная форма
контроля для венчурного проекта
Преимущества
![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Удобная форма инвестирования средств
Простота инвестирования в контрольные пакеты акций и долей компаний![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Контроль и управление
Удобная структура управления и финансирования венчурного проекта![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Снижение рисков
Строгий контроль уменьшает риски неправомерных действий![Привлечение инвестиций](/assets/src/assets/img/zpif/tick-dynamic-premium.png)
Привлечение инвестиций
Привлечение на длительный срок (от 3-х лет) средств институциональных ичастных инвесторов, в т.ч. иностранных
Сценарии использования
- Отсутствие налога на прибыль и возможность реинвестирования прибыли
- Привлечение инвестиций в проекты
- Защита активов и конфиденциальность собственников
- Невозможность банкротства фонда/упрощение управления проектами и бизнесом
Получите консультацию управляющего директора
![Оставить заявку на создание фонда](/assets/src/assets/img/zpif/zpif-form1.png)
мы с вами свяжемся
![Спасибо за обращение, мы с вами свяжемся](/assets/src/assets/img/family-fonds/form-success.png)
- С фондом
- Без фонда
- Консолидация активов под единым центром управления в российском правовом поле.
- Обязательная регулярная оценка имущества в фонде независимым оценщиком
- Непрерывный надзор со стороны управляющей компании и специализированного депозитария за имуществом фонда, а значит, и за семейным капиталом
- Активов много, они имеют разрозненную структуру, принадлежат разным членам семьи и/или находятся в нескольких странах.
- Невозможно осуществлять непрерывный надзор за имуществом в любой момент времени.
- Неизвестна рыночная стоимость всего имущества в конкретный момент времени.
- Консолидация активов под единым центром управления в российском правовом поле.
- Обязательная регулярная оценка имущества в фонде независимым оценщиком
- Непрерывный надзор со стороны управляющей компании и специализированного депозитария за имуществом фонда, а значит, и за семейным капиталом
- Активов много, они имеют разрозненную структуру, принадлежат разным членам семьи и/или находятся в нескольких странах.
- Невозможно осуществлять непрерывный надзор за имуществом в любой момент времени.
- Неизвестна рыночная стоимость всего имущества в конкретный момент времени.
- С фондом
- Без фонда
- Владелец бизнеса владеет активами непублично. Прямые связи с ними отсутствуют: нет упоминаний в ЕГРН, ЕГРЮЛ
- Сведения о бенефициарах бизнеса доступны в реестрах, данные о физических и юридических лицах открыты в ЕГРЮЛ. Сведения о владельцах – юридических лицах доступны в ЕГРН.
- Владелец бизнеса владеет активами непублично. Прямые связи с ними отсутствуют: нет упоминаний в ЕГРН, ЕГРЮЛ
- Сведения о бенефициарах бизнеса доступны в реестрах, данные о физических и юридических лицах открыты в ЕГРЮЛ. Сведения о владельцах – юридических лицах доступны в ЕГРН.
- С фондом
- Без фонда
- Фонд не является плательщиком налога на прибыль, вся полученная прибыль может быть реинвестирована
- Паи фонда могут быть использованы в качестве залога при кредитовании
- Поиск дополнительных источников для инвестиций
- Фонд не является плательщиком налога на прибыль, вся полученная прибыль может быть реинвестирована
- Паи фонда могут быть использованы в качестве залога при кредитовании
- Поиск дополнительных источников для инвестиций
- С фондом
- Без фонда
- Наследуются только паи, имущество уже входит в фонд. Фонд осуществляет управление имуществом в период вступления в права наследования.
- Несовершеннолетние наследники
- Много наследников, разные группы интересов
- Владельцы пока не знают, как и кому передадут бизнес
- Затраты на вступление в права наследства по каждому активу в отдельности
- Наследуются только паи, имущество уже входит в фонд. Фонд осуществляет управление имуществом в период вступления в права наследования.
- Несовершеннолетние наследники
- Много наследников, разные группы интересов
- Владельцы пока не знают, как и кому передадут бизнес
- Затраты на вступление в права наследства по каждому активу в отдельности
21 лет
опыта на рынке управления активами19 лет
опыта управления активами ЗПИФболее 40
строительных проектов,реализованных через механизм ЗПИФ
![Реализованные объекты](assets/dist/upload/images/jk-img.jpg)
ЖК «ЛИСТВЕННЫЙ»
Застройщик: Строительный трест
Город: Санкт-Петербург
![Реализованные объекты](assets/dist/upload/images/рд 8.jpg)
ЖК «Русский дом»
Застройщик: Группа ЛСР
Город: Санкт-Петербург
![Реализованные объекты](assets/dist/upload/images/zpif_img_3.jpg)
ЖК «ПАРАД ПЛАНЕТ»
Застройщик: Компания «С-СтройПерспектива».
Город: Королёв
![Реализованные объекты](assets/dist/upload/images/phpThumb_generated_thumbnail.png)
ЖК «NewПитер»
Застройщик: Строительный трест
Город: Санкт-Петербург
Организуем ЗПИФ. Как все происходит?
Фонд ведет управляющая компания, и она работает по заранее сформулированным и утвержденным правилам доверительного управления ЗПИФ.
Кто контролирует работу ЗПИФ?
Инвестиционный комитет (если предусмотрен правилами доверительного управления ЗПИФ) – влияет на инвестиционные решения управляющей компании. Он контролирует и одобряет сделки, которые УК планирует совершить с привлечением имущества ЗПИФ. Без протокола инвестиционного комитета сделки недействительны. Деятельность управляющей компании контролирует Центральный Банк РФ, он выдает соответствующую лицензию.
Как выплачивается доход в ЗПИФ?
- Доходы в закрытом паевом инвестиционном фонде (ЗПИФ) могут быть выплачены инвесторам в нескольких формах.
- Дивиденды – периодические или одноразовые. Они зависят от прибыли фонда, полученной от инвестированных активов, и могут быть выплачены в виде денежных средств или реинвестированы в фонд.
- Доход в результате роста стоимости паев, когда инвестор продает свои паи по более высокой цене, чем купил.
Во что могут инвестировать закрытые фонды?
ЗПИФ могут инвестировать в различные активы: ценные бумаги, недвижимость, инфраструктурные проекты, энергетические ресурсы, сырьевые активы и другие. В зависимости от инвестиционной стратегии состав портфеля ЗПИФ может меняться со временем. Однако стоит отметить, что ЗПИФ обычно имеют более ограниченный круг инвестиционных возможностей, чем открытые или биржевые инвестиционные фонды.
![картинка карточки](/assets/dist/upload/images/zpif/img-case-1.png)
Материалы
ЗПИФ: как работают и чем полезны для семьи и бизнеса
![картинка карточки](/assets/dist/upload/images/zpif/img-case-2.png)
Кейсы
ЗПИФ в строительстве и девелопменте
![картинка карточки](/assets/dist/upload/images/zpif/img-case-3.png)
Материалы
ЗПИФ в условиях турбулентности
![картинка карточки](/assets/dist/upload/images/zpif/img-case-4.png)
Полезные материалы
ЗПИФ для недвижимости. Делаем бизнес девелоперов максимально эффективным
![картинка карточки](/assets/dist/upload/images/zpif/img-case-5.png)
Вопросы
ЗПИФ и АО: в чем сходство и различия?
Если вашим клиентам нужен ЗПИФ
Приглашаем к сотрудничеству финансовых советников, юристов, консультантов, физических и юридических лиц – агентов по привлечению клиентов для создания закрытых паевых инвестиционных фондов (ЗПИФ) различных направлений, закрытых паевых инвестиционных фондов недвижимости (ЗПИФН), семейных фондов. Как стать партнером![Как стать партнером](/assets/src/assets/img/family-fonds/faq-block-img3.png)
![Как стать партнером](/assets/src/assets/img/zpif/zpif-rocket-mobile.png)
Получите консультацию управляющего директора
![Оставить заявку на создание фонда](/assets/src/assets/img/family-fonds/family-form-desktop.png)
мы с вами свяжемся
![Спасибо за обращение, мы с вами свяжемся](/assets/src/assets/img/family-fonds/form-success.png)