ЗПИФ для бизнеса
Собственник оценивает имущество и передает его в фонд в обмен на ценные бумаги — паи. В результате фонд юридически владеет имуществом, а собственник владеет фондом. ЗПИФ работает в рамках 156-ФЗ, деятельность УК фонда регулируется и лицензируется Центральным Банком.
Правила, по которым работает фонд - документ, который согласуется с бенефициарами и регистрируется в ЦБ. Инвестиционный комитет фонда - дополнительный механизм управления фондом для бенефициара.
ЗПИФ для бизнеса
Дополнительная юридическая защита активов от растраты и рейдерских захватов
УК курирует имущество в период вступления в права наследования: бизнес продолжает функционировать
Реестр на сайте ЦБ включает только название фонда, данные УК, оценку активов, расчетную стоимость пая, количество пайщиков (без персональных данных)
Части имущества, которые могут находиться в разных регионах и странах, проще контролировать: этим занимается управляющая компания
Фонд не платит налог на прибыль до момента выплаты дохода инвесторам. Все полученные средства можно реинвестировать, капитал ЗПИФ растет быстрее
Оптимизация налогообложения и широкие возможности привлечения инвестиций
Преимущества
Привлечение инвестиций
Прозрачный и безопасный инструмент привлечения инвестиций на этапе подготовки и реализации проектов
0% налог на прибыль
ПИФ не является юридическим лицом и не платит налог на прибыль. Прибыль может быть реинвестирована внутри фонда
Защита активов
На имущество фонда не может быть наложен арест по обязательствам пайщиков или других участников инфраструктуры ЗПИФ
Альтернатива 214-ФЗ
Возможность привлечения средств в строительство объекта - альтернатива ДДУ и проектного финансирования
Управление проектами
Упрощение процесса управления проектами вследствие объединения различного вида активов в ЗПИФСценарии использования
- Многоэтажное строительство
- Строительство коммерческой и промышленной недвижимости
- Строительство малоэтажного жилья
- Девелопмент земельных активов
- Строительство апарт-отелей
- Реконструкция и реновация объектов недвижимости
Налоговые преференции и оптимизация
управления недвижимостью
Преимущества
0% налог на прибыль
ПИФ не является юридическим лицом и неплатит налог на прибыль. Прибыль может
быть реинвестирована внутри фонда
Защита активов
На имущество фонда не может быть наложенарест по обязательствам пайщиков или
других участников инфраструктуры ЗПИФ недвижимости (ЗПИФН)
Упрощение бизнес-процессов
Оптимизация документооборота и единый центр принятия решений
Справедливое распределение доходов
Владельцы паев могут регулярно получать доход, пропорциональный доле их паев в общих активах ЗПИФ недвижимостиСценарии использования
- Аренда апарт-отелей
- Аренда коммерческих помещений
- Реконструкция и реновация объектов недвижимости
Защита семейных капиталов и
комфортные условия владения имуществом
Преимущества
Безопасность
На имущество фонда не может быть наложенарест по обязательствам пайщиков
или других участников инфраструктуры ЗПИФ недвижимости (ЗПИФН)
Конфиденциальность
Информация о владельцах паев не раскрывается
Амнистия капиталов
Преимущества оффшоров без политических рисков
Процедура регистрации собственности
Механизм учета паев позволяет быстро менять структуру собственности,оформив пай на другое лицо по поручению текущего владельца
Сценарии использования
- Управление крупными семейными капиталами
- Защита активов для государственных служащих
- Предотвращение споров за наследство
Оптимизация рисков и налогообложения
Преимущества
Оптимизация обязательных резервов
Менее жесткое регулирование и контроль.Отсутствие необходимости создавать резервы под выданные займы
Преимущества налогообложения
Проценты по выданным займам не облагаются налогом на прибыль.Дополнительные доходы могут участвовать в обороте
Оптимизация рисков
Более гибкий подход к реструктуризации задолженности,улучшение финансовых показателей,
отсутствуют какие-либо требования к заемщику
Сценарии использования
- Способ возврата денежных средств с целью реинвестирования
- Небанковское кредитование
- Кредитование внутри крупных структур
Структуризация и защита бизнес-активов,
конфиденциальность информации
Преимущества
Структуризация бизнес-активов
Простой способ объединить бизнес активы и управлять ими
Защита активов
На имущество фонда не может быть наложен арест по обязательствам пайщиковили других участников инфраструктуры ЗПИФ недвижимости (ЗПИФН)
Конфиденциальность
Информация о владельцах инвестиционных паев ЗПИФ является закрытой
0% налог на прибыль
ЗПИФ не платит налог на прибыль, так как не является юридическим лицомСценарии использования
- Дифференцированный бизнес
- Наличие сложной структуры владения бизнеса
- Защита долей владения бизнесом
Привлечение инвестиций и удобная форма
контроля для венчурного проекта
Преимущества
Удобная форма инвестирования средств
Простота инвестирования в контрольные пакеты акций и долей компаний
Контроль и управление
Удобная структура управления и финансирования венчурного проекта
Снижение рисков
Строгий контроль уменьшает риски неправомерных действий
Привлечение инвестиций
Привлечение на длительный срок (от 3-х лет) средств институциональных ичастных инвесторов, в т.ч. иностранных
Сценарии использования
- Отсутствие налога на прибыль и возможность реинвестирования прибыли
- Привлечение инвестиций в проекты
- Защита активов и конфиденциальность собственников
- Невозможность банкротства фонда/упрощение управления проектами и бизнесом
Получите консультацию управляющего директора
мы с вами свяжемся
- С фондом
- Без фонда
- Консолидация активов под единым центром управления в российском правовом поле.
- Обязательная регулярная оценка имущества в фонде независимым оценщиком
- Непрерывный надзор со стороны управляющей компании и специализированного депозитария за имуществом фонда, а значит, и за семейным капиталом
- Активов много, они имеют разрозненную структуру, принадлежат разным членам семьи и/или находятся в нескольких странах.
- Невозможно осуществлять непрерывный надзор за имуществом в любой момент времени.
- Неизвестна рыночная стоимость всего имущества в конкретный момент времени.
- Консолидация активов под единым центром управления в российском правовом поле.
- Обязательная регулярная оценка имущества в фонде независимым оценщиком
- Непрерывный надзор со стороны управляющей компании и специализированного депозитария за имуществом фонда, а значит, и за семейным капиталом
- Активов много, они имеют разрозненную структуру, принадлежат разным членам семьи и/или находятся в нескольких странах.
- Невозможно осуществлять непрерывный надзор за имуществом в любой момент времени.
- Неизвестна рыночная стоимость всего имущества в конкретный момент времени.
- С фондом
- Без фонда
- Владелец бизнеса владеет активами непублично. Прямые связи с ними отсутствуют: нет упоминаний в ЕГРН, ЕГРЮЛ
- Сведения о бенефициарах бизнеса доступны в реестрах, данные о физических и юридических лицах открыты в ЕГРЮЛ. Сведения о владельцах – юридических лицах доступны в ЕГРН.
- Владелец бизнеса владеет активами непублично. Прямые связи с ними отсутствуют: нет упоминаний в ЕГРН, ЕГРЮЛ
- Сведения о бенефициарах бизнеса доступны в реестрах, данные о физических и юридических лицах открыты в ЕГРЮЛ. Сведения о владельцах – юридических лицах доступны в ЕГРН.
- С фондом
- Без фонда
- Фонд не является плательщиком налога на прибыль, вся полученная прибыль может быть реинвестирована
- Паи фонда могут быть использованы в качестве залога при кредитовании
- Поиск дополнительных источников для инвестиций
- Фонд не является плательщиком налога на прибыль, вся полученная прибыль может быть реинвестирована
- Паи фонда могут быть использованы в качестве залога при кредитовании
- Поиск дополнительных источников для инвестиций
- С фондом
- Без фонда
- Наследуются только паи, имущество уже входит в фонд. Фонд осуществляет управление имуществом в период вступления в права наследования.
- Несовершеннолетние наследники
- Много наследников, разные группы интересов
- Владельцы пока не знают, как и кому передадут бизнес
- Затраты на вступление в права наследства по каждому активу в отдельности
- Наследуются только паи, имущество уже входит в фонд. Фонд осуществляет управление имуществом в период вступления в права наследования.
- Несовершеннолетние наследники
- Много наследников, разные группы интересов
- Владельцы пока не знают, как и кому передадут бизнес
- Затраты на вступление в права наследства по каждому активу в отдельности
22 лет
опыта на рынке управления активами20 лет
опыта управления активами ЗПИФболее 40
строительных проектов,реализованных через механизм ЗПИФ
ЖК «ЛИСТВЕННЫЙ»
Застройщик: Строительный трест
Город: Санкт-Петербург
ЖК «Русский дом»
Застройщик: Группа ЛСР
Город: Санкт-Петербург
ЖК «ПАРАД ПЛАНЕТ»
Застройщик: Компания «С-СтройПерспектива».
Город: Королёв
ЖК «NewПитер»
Застройщик: Строительный трест
Город: Санкт-Петербург
Организуем ЗПИФ. Как все происходит?
Фонд ведет управляющая компания, и она работает по заранее сформулированным и утвержденным правилам доверительного управления ЗПИФ.
Кто контролирует работу ЗПИФ?
Инвестиционный комитет (если предусмотрен правилами доверительного управления ЗПИФ) – влияет на инвестиционные решения управляющей компании. Он контролирует и одобряет сделки, которые УК планирует совершить с привлечением имущества ЗПИФ. Без протокола инвестиционного комитета сделки недействительны. Деятельность управляющей компании контролирует Центральный Банк РФ, он выдает соответствующую лицензию.
Как выплачивается доход в ЗПИФ?
- Доходы в закрытом паевом инвестиционном фонде (ЗПИФ) могут быть выплачены инвесторам в нескольких формах.
- Дивиденды – периодические или одноразовые. Они зависят от прибыли фонда, полученной от инвестированных активов, и могут быть выплачены в виде денежных средств или реинвестированы в фонд.
- Доход в результате роста стоимости паев, когда инвестор продает свои паи по более высокой цене, чем купил.
Во что могут инвестировать закрытые фонды?
ЗПИФ могут инвестировать в различные активы: ценные бумаги, недвижимость, инфраструктурные проекты, энергетические ресурсы, сырьевые активы и другие. В зависимости от инвестиционной стратегии состав портфеля ЗПИФ может меняться со временем. Однако стоит отметить, что ЗПИФ обычно имеют более ограниченный круг инвестиционных возможностей, чем открытые или биржевые инвестиционные фонды.
Материалы
ЗПИФ: как работают и чем полезны для семьи и бизнеса
254
102
Кейсы
ЗПИФ в строительстве и девелопменте
254
102
Материалы
ЗПИФ в условиях турбулентности
254
102
Полезные материалы
ЗПИФ для недвижимости. Делаем бизнес девелоперов максимально эффективным
254
102
Вопросы
ЗПИФ и АО: в чем сходство и различия?
254
102
Если вашим клиентам нужен ЗПИФ
Приглашаем к сотрудничеству финансовых советников, юристов, консультантов, физических и юридических лиц – агентов по привлечению клиентов для создания закрытых паевых инвестиционных фондов (ЗПИФ) различных направлений, закрытых паевых инвестиционных фондов недвижимости (ЗПИФН), семейных фондов. Как стать партнером
Получите консультацию управляющего директора
мы с вами свяжемся